齐河城投债权资产

齐河城投债权资产

【规模与期限】：不超过24个月 ，1年期1.5亿；2年期0.5亿（每期5000万），打款次日成立起息

【付息】：自然季度支付收益，每年 3 、6、9 、12 月10日支付收益

【客户收益】：

【一年期】10-50-100-300：8.0%—8.3%—8.5%—8.7%

【两年期】10-50-100-300：8.2%—8.5%—8.7%—8.9%

【资金用途】用于受让足额应收债权并补充企业流动资金

【投资亮点】

亮点一：2021年德州市GDP3,488.72亿元，一般公共预算收入234.09亿元。2021年齐河县GDP399.37亿元，一般公共预算收入40.08亿元。齐河县，隶属山东省德州市，位于德州市最南端，与济南隔黄河相望，总面积1411平方千米，辖13个乡镇、2个街道、1个省级经济开发区、1个省级旅游度假区，2021年全国综合实力百强县市排名75位。

亮点二：发行方为齐河县城市经营建设投资有限公司，实控人为山东省德州市齐河县人民政府国有资产监督管理局（100%），AA发债主体，存续债券8只，共40亿，2022年3月末总资产429.11亿，资产负债率54.34%，2021年度营业收入20.89亿元，净利润4.11亿元。发行人是当地最大的融资平台，城市基础设施的建设，且能持续获得政府及股东在业务开展、资本补充、财政补贴等方面的较大支持，偿债能力极强。

亮点三：担保方为齐河县民新建设投资开发有限公司，齐河县人民政府国有资产监督管理局直接控股，2021年末总资产59.34亿元，净资产35.04亿元，资产负债率40.95%，担保能力较强。

亮点四：发行人提供40000万元对当地重要平台（AA）的应收账款进行质押，质押率较低。