关于量化交易，你知道多少
随着期货市场的不断完善，期货合约的设计逐渐合理，投资者逐渐成熟，在可预见的未来，量化交易还有较大的发展空间。那么，量化是什么？雷尔量化（www.relquant.com） 投资小编下面来讲解量化投资是什么以及它的特点：
1、何为量化
是否运用工具是人和动物的根本区别。
量化交易作为当下非常前沿的投资方式，已经被国内部份投资者接受并加以运用。
所谓量化交易是将特定的期望收益为正的交易规则或策略编译为计算机程序，通过计算机计算并发出交易信号，由交易员下单或计算机自动下单来完成的交易。
2、为何量化
（1）现代投资组合理论强调通过多元化投资组合消除非系统性风险，以实现降低风险的作用。
（2）可以在投资决策过程避免了人的主观臆断和情绪影响；
（3）易于发现隐藏很深而又复杂的数据规律，可以快速地发现和利用其他市场参与人有时不容易察觉的交易机会；
（4）数量化投资的交易速度快，运作效率大大提高。在同等运行规模下，运营成本大大低于人工决策和操作，从而可有效地降低基金管理人的运营成本；
（5）只有过去能够盈利才能在一定程度上说明后市可能盈利，一切以统计依据为基础。
2.1量化的优点：
•坚持严格按照自己的交易理论交易量化的优点，理性开发
•克服人性的弱点
•解放了人力，可以做更多的产品，更多的品种，节省精神体力，同时监控多种策略商品
•快速进入市场，有一个想法，之后能很快进入到市场
（1）纪律性：严格执行量化投资模型所给出的投资建议，而不是随着投资者情绪的变化而随意更改。纪律性的好处很多，可以克服人性的弱点，如贪婪、恐惧、侥幸心理，也可以克服认知偏差，行为金融理论在这方面有许多论述。
（2）系统性：量化投资的系统性特征主要包括多层次的量化模型、多角度的观察及海量数据的观察等等。多层次模型主要包括大类资产配置模型、行业选择模型、精选个股模型等等。多角度观察主要包括对宏观周期、市场结构、估值、成长、盈利质量、分析师盈利预测、市场情绪等多个角度的分析。
（3）及时性：及时快速地跟踪市场变化，不断发现能够提供超额收益的新的统计模型，寻找新的交易机会。
（4）准确性：准确客观评价交易机会，克服主观情绪偏差，妥善运用套利的思想。量化投资正是在找估值洼地，通过全面、系统性的扫描捕捉错误定价、错误估值带来的机会。与定性投资经理不同，量化投资经理大部分精力花在分析哪里是估值洼地，哪一个品种被低估了，买入低估的，卖出高估的。
（5）分散化：在控制风险的条件下，充当准确实现分散化投资目标的工具。分散化也可以说量化投资是靠概率取胜。这表现为两个方面，一是量化投资不断的从历史中挖掘有望在未来重复的历史规律并且加以利用，这些历史规律都是有较大概率获胜的策略。二是依靠筛选出股票组合来取胜，而不是一个或几个股票取胜，从投资组合理念来看也是捕获大概率获胜的股票，而不是押宝到单个股票上。
2.2量化的缺点：
•交易系统是死的，不能随机应变，碰到一些未发生的情况，无法处理量化的缺点
•开发交易系统是一个过程，没有完美的策略，需要不断学习完善
•交易系统会失效，市场可能改变，策略也可能失效
交易不灵活策略无完美策略会失效
