昨天我们说了实物黄金一般分为消费类、投资类和藏品类,那么在选择各类实物黄金的时候都应该注意些什么呢?
消费类实物产品主要类型有首饰、摆件、礼品、实用器具等,就是以黄金为材质的普通商品。这类产品的价格都远远高于黄金原料价格,本身也没有收藏价值,故谈不上投资价值。购买这类产品的主要考虑点是“我喜欢就好”,不用考虑其他。
购买这类产品时往往有认识误区:黄金做的东西,价格应该高,起码有个投资价值。实际上,这类产品的零售价格高于黄金材料价值,产品谈不上有投资价值。
各类商家善于利用这个认识误区来牟取暴利,典型的产品为各种金箔类商品,如银行销售的所谓生肖贺岁金钞、有纪念题材的所谓金钞、幸福高铁票、金邮票等。
实际上,金箔类产品从各个层面看,都难以找到价值点:从投资价值看,至少两倍的售价让产品失去了投资价值;从工艺看,机器批量加工,没有美感;从稀有性看,大批量工业化制作,没有收藏价值。银行是金箔类产品的主要销售方,银行内部往往通过下达销售任务的方式逼迫一线客户经理销售此类产品。
投资类实物黄金产品可粗略分为:上海黄金交易所场内销售的各种原料金条、商业银行和大型黄金公司销售的投资金条、中国金币总公司的熊猫金币,商业银行销售的账户金也可以被列为该类产品。
大家选择该类产品的步骤为:首先基于自身的资产情况和需求,确定实物黄金大类在全部投资中的占比;其次根据自己的实际需求选择合适的产品及持有方式。
实物黄金本身毕竟不是法定货币,不具有全部的投资和交换功能,投资价值仅为长期对抗通胀、应对极端风险等,故实物黄金总体投资占比为可投资资产的5%左右。
从低买高卖的交易角度看,合适的品种为上金所的实物黄金品种、各家商业银行的账户黄金品种和证券市场的黄金ETF(交易型开放式指数基金)品种。
从财富传承、避险、对抗通胀、规避税务负担等长期角度看,上金所的各种实物黄金品种、银行及商家的投资金条和熊猫金币是合适的品种。
其中,上金所的实物品种是原料价,从价格看最合适;从使用的便利性看,熊猫金币有优势,但目前价格略高,如果熊猫金币的售价能向投资金条看齐,则会是成本极好的实物黄金投资品;投资金条类较上金所金条有10元/克的加价。
有人采用“定投”的方式购买黄金ETF、银行的账户黄金或实物金条,为自己的退休生活或下一代的教育积累资金。在可以负担投资成本的前提下,这是一种较好的实物黄金投资方式。
收藏类实物黄金产品市场是最良莠不齐的市场,各种赝品和忽悠层出不穷,投资者一定要留意。这类产品的价格也远远高于黄金原料价格,购买原则是:个人喜欢、避免赝品、避免批量产品。中国金币总公司的法定货币类产品是这类产品的佼佼者。